“临门一脚”踩刹车，海力威撤回IPO

借钱炒股亏超3000万，这家公司实控人以房抵债，IPO也黄了？

 

日前，上交所发布公告表示，终止对青岛海力威新材料科技股份有限公司（以下简称“海力威”）首次公开发行股票并在沪市主板上市的审核。据悉，此次终止上市实为海力威及其保荐机构前海证券主动撤回了上市申请。

 

值得一提的是，海力威从辅导上市开始就曾受到外界关注，最初由国元证券对其进行辅导，后续在东亚前海原总经理带队挖角下，最终该项目由东亚前海证券获得，海力威不得不赔付国元证券400余万违约金。此外，海力威实控人大额借款以及炒股亏损3000多万等问题也曾被交易所审核重点问询。

 

“临门一脚”踩刹车，海力威撤回IPO

 

近日，上海证券交易所披露，海力威和保荐机构东亚前海证券向上交所提交了相关撤回IPO申请文件的申请，上交所决定终止对海力威首次公开发行股票并在沪市主板上市的审核。

 

回顾上市进程，今年3月4日，上交所受理了海力威IPO项目，并按照规定进行了审核；随后3月28日海力威接受问询；6月20日，上交所公布了海力威问询的回复意见。

 

然而，时隔大半年，海力威和保荐人东亚前海证券却在上市审核“临门一脚”时突然“刹车”，背后原因不禁引人深思。

 

3年赚超2亿元！海力威业绩已符合上市标准

 

公开资料显示，海力威主营业务围绕橡胶、聚氨酯、复合材料等高分子材料制品的研发、生产和销售，产品主要涵盖汽车和轨道交通两大应用领域，实现密封、防水、减振等功能。公司前身有限公司成立于2004年7月，2010年5月整体变更为股份有限公司，2015年12月21日，公司股票挂牌新三板，股票代码834835。2017年12月27日，公司股票终止挂牌。目前总股本1.08亿股。

 

业绩方面，2020年、2021年、2022年，海力威实现营业收入分别为4亿元、3.66亿元、4.06亿元，净利润分别为7736.05万元、6092.4万元、7724.8万元。

 

可以看到，海力威最近三年累计净利润为2.16亿元，最近三年经营活动产生的现金流量净额为1.70亿元，最近三年营业收入累计为11.71亿元，发行人选择适用《上海证券交易所股票上市规则》第3.1.2条规定的上市标准中的“（一）最近3年净利润均为正，且最近3年净利润累计不低于1.5亿元，最近一年净利润不低于6000万元，最近3年经营活动产生的现金流量净额累计不低于1亿元或营业收入累计不低于10亿元”。

 

实控人借款炒股亏了3000多万

 

从海力威股权结构方面来看，公司实控人为张万明、李素滨夫妇，两人通过环力投资持有公司37.78%的股份。

 

值得注意的是，海力威实控人张万明的大额负债被监管重点关注。而据海力威答复内容来看，由于“炒股”失利亏损较多，张万明不得不再借钱来偿还此前的借款及利息，以及获得新的本金继续“炒股”，从而形成了大额负债。

 

6月20日，海力威上交所询问进行了回复，回复意见表示，报告期内，实际控制人银行账户大额资金往来主要由实际控制人向其朋友、发行人员工及民间借贷机构的借款和还款产生，合计收款15，257万元，付款14，984万元。报告期初实际控制人存在较大的对外借款余额，主要系实际控制人借款进行证券交易产生较大金额的亏损，为偿还借款本息，实际控制人不断通过向其朋友、民间借贷机构及部分发行人员工借款。

 

回复意见还说明了报告期内实控人张万明、李素滨夫妇存在借款的发生背景、出借人及与实控人的关系、借款金额、借款时间、借款利率、还款约定、所获资金去向、还款资金来源，是否签署借款合同，是否存在资金体外循环的情形，并展示了报告期内实控人的资金流水情况。

 

报告期初实控人张万明因证券投资交易亏损等原因形成个人借款余额共计1.13亿元，报告期内净偿还本金和支付利息合计 8228.16 万元，其中本金7357万元和利息871.16万元，以房抵债1100万元。截至报告期末，剩余借款余额为2814万元。

 

另外回复意见还以时间顺序列表说明了实控人进行证券交易并形成亏损的具体过程并提供相关证据，

 

在2014年至2020年期间，实控人张万明的一般证券账户和两融证券账户累计亏损共计1，319.60万元。

 

2016年至2018年期间，实控人张万明通过场外配资证券交易形成的亏损共计1，957.77万元，由证券交易亏损1，617.51万元和支付服务费用340.26万元构成。

 

综上，2014年至2020年期间实控人张万明进行证券交易累计形成亏损3，277.38万元。

 

来源：财联社（蓝鲸 沈超）